В России отсутствует специальный нормативный акт, регулирующий вопросы корпоративного управления на федеральном уровне. На международном уровне Советом Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) приняты в 1999 г. и действуют Принципы корпоративного управления (OECD Pinciplesof Corporate Governance). Указанный документ является основой для разработки принципов корпоративного управления в национальных правопорядках. Основополагающими идеями этого документа являются: максимальное обеспечение прав акционеров, контроль за деятельностью исполнительных органов и менеджмента компании со стороны совета директоров, подотчетность совета директоров акционерам и пр. Наличие эффективной системы корпоративного управления в рамках отдельных организаций, а также в масштабе экономики страны в целом помогает обеспечить должный уровень доверия, необходимый для нормального функционирования рыночной экономики.

В соответствии с Принципами ОЭСР корпоративное управление представляет собой систему взаимоотношений между руководством организации, ее советом директоров, акционерами и другими заинтересованными лицами.

Корпоративное управление на транспорте возможно лишь в корпорациях, включая корпорации с государственным участием. Учредителями (участниками) последних, а в случае создания ОАО «РЖД» — единственным участником и учредителем, могут быть публичноправовые образования: Российская Федерация, субъект РФ, муниципальное образование, от имени которых выступают их органы либо должностные лица (ст. 124-127 ГК РФ).

Управление в государственном холдинге на железнодорожном транспорте можно представить в виде следующей схемы: государство (учредитель) (субъект управления) — ОАО «РЖД» (объект управления); ОАО «РЖД» (субъект управления) — дочерние общества (объекты управления).

Государство управляет холдинговой компанией через формируемые им органы управления. Например, волю высшего органа управления — общего собрания акционеров — ввиду его отсутствия формирует единственный акционер — государство, от имени которого действует Правительство РФ; президента ОАО «РЖД» назначает и освобождает от должности Правительство РФ.

В формировании воли компаний с государственным участием, кроме членов органов управления и иных должностных лиц, могут принимать участие лица, представляющие публичные интересы государства:

а) независимый директор — физическое лицо, не являющееся государственным служащим, выдвинутое (предложенное) для избрания в органы управления общества в качестве независимого директора и (или) избранное в состав органа управления общества в качестве независимого директора по решению общего собрания акционеров за счет голосов, обеспеченных находящимися в федеральной собственности акциями акционерного общества.

Положением ОАО «РЖД» от 29 сентября 2011 г. № 251 «О порядке привлечения независимых директоров для работы в советах директоров дочерних обществ ОАО “РЖД”» определен порядок привлечения независимых директоров для работы в советах директоров дочерних обществ ОАО «РЖД».

Перечень дочерних обществ, в советы директоров которых ОАО «РЖД» выдвигаются независимые директоры, ежегодно формируется Департаментом управления дочерними и зависимыми обществами по согласованию со старшим вице-президентом, в ведении которого находятся вопросы корпоративного управления и стратегического развития, и утверждается президентом ОАО «РЖД». Ими признаются кандидаты для избрания в совет директоров дочерних обществ, которые:

— не являются и не являлись в течение последних двух лет должностными лицами или работниками дочерних обществ, должностными лицами или работниками управляющей организации дочернего общества, а также должностными лицами или работниками ОАО «РЖД»;

— не являются аффилированными лицами должностного лица дочернего общества;

— не являются аффилированными лицами дочернего общества;

— не являются сторонами по обязательствам с дочерними обществами, в соответствии с условиями которых они могут приобрести имущество (получить денежные средства), стоимость которого составляет 2 и более процентов совокупного годового дохода указанных лиц, кроме получения вознаграждения за участие в деятельности совета директоров;

— не являются крупным контрагентом дочернего общества (контрагентом, совокупный объем сделок общества с которым в течение года составляет 2 и более процентов балансовой стоимости активов дочернего общества);

— не находятся в финансовой или иной зависимости от должностных лиц, акционеров, крупных контрагентов и конкурентов дочернего общества;

— не являются представителями государства;

— письменно подтвердили свое соответствие указанным требованиям (п. 6 указанного Положения).

В соответствии с мировой практикой корпоративного управления в состав совета директоров ОАО «РЖД» с 2008 г. избираются независимые директора. Из 11 членов совета директоров 5 членов совета директоров являются независимыми.

б) представитель интересов Российской Федерации — физическое лицо, не являющееся государственным служащим, выдвинутое (предложенное) для избрания в органы управления общества и (или) избранное в состав совета директоров (наблюдательного совета) общества за счет голосов, обеспеченных находящимися в федеральной собственности акциями акционерного общества.

Шесть членов совета директоров ОАО «РЖД» являются представителями государства.

Физические лица, являющиеся независимым директором или представителем интересов России в совете директоров (наблюдательном совете) общества, именуется профессиональным директором.

Основными субъектами управления на железнодорожном транспорте является государство и ОАО «РЖД». Субъектом корпоративного управления холдинговой группой является только ОАО «РЖД».

Реализацию управленческой функции в ОАО «РЖД» осуществляют: единоличный орган управления, члены коллегиальных органов управления корпорации, работники, выполняющие функцию управления на основании трудового договора. Их решения оформляются специальными актами управления (решениями учредителя и корпорации), принимаемыми в особом процедурном порядке и выражающими волю корпорации (публично-правовые интересы государства).

Управленческую функцию в корпорации могут осуществлять следующую лица:

члены корпорации (например, участник общего собрания — он же акционер), не состоящей с ней в трудовых отношениях;

работники — члены органов управления, с которым заключен трудовой договор, и которые не являются членами корпорации. Так, согласно п. 89 Устава ОАО «РЖД» в состав правления общества входят: председатель правления — президент общества по должности, первые вице-президенты и вице-президенты общества по должности, руководители подразделений аппарата управления общества, руководители филиалов общества — железных дорог и другие работники общества;

работники, с которыми заключен трудовой договор и которые не являются ни членами корпорации, ни членами органов управления (например, корпоративный секретарь общества);

лица, не состоящие в трудовых отношениях с корпорацией и не являющиеся ее участниками (например, член совета директоров, участник договора об управлении хозяйственным партнерством). Согласно п. 19.3 Устава АО «Аэрофлот» членом совета директоров может быть только физическое лицо, не обязательно являющееся акционером общества[1].

Правовой статус ОАО «РЖД» как холдинговой компании.

Для осуществления функций хозяйственного управления на железнодорожном транспорте в процессе приватизации имущества федерального железнодорожного транспорта был создан единый хозяйствующий субъект путем изъятия имущества у организаций федерального железнодорожного транспорта и внесения его в уставный капитал единого хозяйствующего субъекта, т.е. ОАО «РЖД» (ч. 2 ст. 3 Федерального закона «Об особенностях управления и распоряжения имуществом железнодорожного транспорта»). Учредителем единого хозяйствующего субъекта стала Российская Федерация. Решение об учреждении единого хозяйствующего субъекта принимало Правительство РФ. Акции ОАО «РЖД» находятся в собственности Российской Федерации. Права акционера осуществляет Росимущество[2]. Учредительным документом ОАО «РЖД» является устав, утвержденный Правительством РФ. Согласно ст. 9 Устава ОАО «РЖД» главными целями его деятельности являются обеспечение потребностей государства, юридических и физических лиц в железнодорожных перевозках, работах и услугах, осуществляемых (оказываемых) обществом, а также извлечение прибыли[3].

К органам управления ОАО «РЖД» относятся: общее собрание акционеров; совет директоров общества; президент общества; правление общества (п. 58 Устава).

Высшим органом управления общества является общее собрание акционеров (п. 61 Устава). В настоящее время данный орган не действует.

Совет директоров общества осуществляет общее руководство деятельностью общества, за исключением решения вопросов, отнесенных к компетенции общего собрания акционеров (п. 68 устава). К компетенции совета директоров общества относятся следующие вопросы: 1) определение приоритетных направлений деятельности общества, утверждение перспективных планов и основных программ деятельности общества, в том числе годовых бюджетов и инвестиционной программы общества; 2) принятие решений об одобрении крупных сделок и сделок, в совершении которых имеется заинтересованность; 3) назначение и освобождение от должности корпоративного секретаря общества, определение порядка вознаграждения корпоративного секретаря общества и условий его трудового договора, утверждение положения о корпоративном секретаре и аппарате корпоративного секретаря общества; 4) назначение представителей общества для участия в общих собраниях акционеров дочерних и зависимых обществ и пр. (п. 71 Устава).

Порядок организации работы совета директоров общества определяется в соответствии с Положением о совете директоров ОАО «РЖД», утверждаемом распоряжением Правительства РФ от 25 февраля 2004 г. № 265-р.

Для обеспечения принятия качественных и своевременных решений при совете директоров ОАО «РЖД» созданы: Комитет по аудиту, рискам и вознаграждениям совета директоров ОАО «РЖД», а также Комитет по стратегическому планированию совета директоров ОАО «РЖД».

К органам исполнительной власти относится: президент общества и правление. Президент общества выполняет функции единоличного исполнительного органа на основе трудового договора. Президент назначается на должность и освобождается от должности Правительством РФ. Срок полномочий президента общества составляет три года (п. 80 Устава). Он может быть переназначен неограниченное количество раз. Президент также осуществляет функции председателя правления общества. Однако президент общества не может быть одновременно председателем совета директоров общества.

В своей деятельности президент общества подотчетен общему собранию акционеров (в настоящее время — единственному акционеру) и совету директоров общества.

Президент осуществляет руководство текущей деятельностью общества, за исключением вопросов, отнесенных к компетенции общего собрания акционеров и совета директоров общества. Как единоличный исполнительный орган он действует без доверенности от имени общества по вопросам, отнесенным к компетенции исполнительных органов общества.

К компетенции президента общества, в частности, относятся следующие вопросы (п. 83 Устава):

организация выполнения решений общего собрания акционеров и совета директоров общества;

распоряжение имуществом общества для обеспечения его текущей деятельности;

представляет интересы общества как в России, так и за ее пределами;

заключает (расторгает) трудовые договоры с назначаемыми на должность (освобождаемыми от должности) советом директоров общества первыми вице-президентами, старшими вице-президентами и вице-президентами общества, распределяет обязанности между ними, определяет их полномочия, применяет к ним меры поощрения и налагает на них дисциплинарные взыскания и пр.

Кроме единоличного исполнительного органа, являющимся обязательным в любой организации, в ОАО «РЖД» при президенте создан коллегиальный исполнительный орган — Правление общества. Члены правления не могут составлять более 1/4 состава совета директоров общества (п. 87 Устава).

К компетенции правления общества относятся следующие вопросы:

разработка и представление совету директоров общества приоритетных направлений деятельности общества и перспективных планов их реализации, в том числе годовых бюджетов и инвестиционной программы общества, подготовка для совета директоров общества отчетов об их выполнении, а также разработка и утверждение текущих планов деятельности общества;

утверждение внутренних расчетных тарифов, сборов и платы за работы (услуги), выполняемые (оказываемые) обществом, не относящиеся к сфере естественной монополии;

утверждение правил, обеспечивающих надлежащую организацию и достоверность бухгалтерского учета в обществе, и своевременное представление ежегодного отчета и другой финансовой отчетности в соответствующие органы, а также сведений о деятельности общества акционерам, кредиторам и в средства массовой информации;

представление совету директоров общества проспектов эмиссий ценных бумаг и иных документов, связанных с выпуском ценных бумаг общества;

организация выполнения перспективных и текущих планов общества, реализации инвестиционных, финансовых и иных проектов общества;

установление порядка учета аффилированных лиц общества и пр.

Правление ОАО «РЖД» состоит из: председателя правления общества — президента общества по должности; первых вицепрезидентов, старших вице-президентов и вице-президентов общества по должности; руководителей филиалов общества — железных дорог; руководителей подразделений аппарата управления общества и других работников общества. Прекращение полномочий члена правления общества не влечет за собой его увольнения с соответствующей должности, за исключением должностей президента общества, первых вице-президентов, старших вице-президентов и вицепрезидентов общества.

Члены правления общества также могут получать вознаграждение и компенсации в размерах и порядке, установленных советом директоров.

Порядок организации деятельности правления определяется Положением о правлении ОАО «Российские железные дороги», утвержденным распоряжением Правительства РФ от 25 февраля 2004 г. № 265-р.

К субъектам корпоративного управления на железнодорожном транспорте относятся, кроме ОАО «РЖД», участницы холдинга — дочерние общества, которые через специально создаваемые в них органы управления осуществляют организацию собственных внутриорганизационных (корпоративных) отношений. Они являются объектом воздействия со стороны управляющей компании — ОАО «РЖД». Иными словами, дочерние общества являются и субъектами, и объектами корпоративного координационного воздействия. К ним относятся: ОАО «Федеральная пассажирская компания», ОАО «РЖДстрой», ОАО «БетЭлТранс», ГК РФ Транстелеком, ОАО «АК ЖДЯ», ЗАО «ЮКЖД», ОАО «КарелианТрейнс Лтд», ОАО «РейлТрансАвто», ОАО «РЖД-Логистика», Пригородные пассажирские компании, ООО «Аэроэкспресс», ОАО «ВНИКТИ», ОАО «ВНИИЖТ», ОАО «НИИАС», ОАО «ИЭРТ», ОАО «РЖД-Здоровье», ЗАО «Желдорипотека» и пр.

Корпоративное управление дочерними обществами осуществляется посредством участия представителей ОАО «РЖД» в общих собраниях акционеров, советах директоров и ревизионных комиссиях дочерних обществ в соответствии с Порядком корпоративного управления открытым акционерным обществом «Российские железные дороги» хозяйственными обществами, акциями (долями) которых владеет открытое акционерное общество «Российские железные дороги» (утвержден Советом директоров ОАО «РЖД» 30 июня 2004 г.).

Интересы материнской компании в деятельности дочерних обществ реализуются в разработке и реализации единых стандартов корпоративного управления. Единые стандарты обеспечивают создание единого правового пространства в холдинге, реализацию общих стратегических целей и способствуют удобству работы органов

управления всех входящих в холдинг компаний, а также снижению общих издержек управления.

Правовой статус и компетенция корпоративных представителей холдинга на железнодорожном транспорте определены в Порядке корпоративного управления открытым акционерным обществом «Российские железные дороги» хозяйственными обществами, акциями (долями) которых владеет открытое акционерное общество «Российские железные дороги», утвержденном советом директоров 30 июня 2004 г.

Представитель ОАО «РЖД», представляя его интересы, участвует в органах дочерних и зависимых обществ (далее — ДЗО), а именно на общих собраниях акционеров ДЗО; в советах директоров ДЗО; в органах контроля (ревизионных комиссиях) ДЗО (п. 4.1 Порядка корпоративного управления).

Например, представителем ОАО «РЖД» на общем собрании акционеров ДЗО является физическое лицо (как состоящее, так и не состоящее с ОАО «РЖД» в трудовых отношениях), которое уполномочено на основании доверенности представлять ОАО «РЖД», а также осуществлять иные права, предоставленные законодательством РФ акционеру (участнику) ДЗО в ходе подготовки и проведения общего собрания акционеров (участников) ДЗО. Срок и объем полномочий представителя на собрании определяется доверенностью (п. 4.2.).

К функциям представителей в совете директоров ДЗО, частности, относятся: а) получение в Департаменте поручений для голосования по вопросам повестки дня заседания совета директоров ДЗО, содержащих позицию и (или) рекомендации ОАО «РЖД» по голосованию по вопросам повестки дня; б) участие в заседаниях совета директоров ДЗО, во всех предусмотренных регламентом их деятельности формах, в том числе голосование на заседаниях; в) в случае проведения заседания совета директоров опросным путем — заполнение бюллетеней для голосования (опросных листов) с учетом Поручений и направление их в установленном порядке в ДЗО и пр. (п. 5.2).

Объектами управления внутри холдинга, кроме корпоративных действий дочерних обществ, также являются персонал компаний (Порядок организации управления персоналом в «холдинге «РЖД», утвержденный распоряжением ОАО РЖД от 18 июля 2007 г. № 916), финансы холдинга (распоряжение ОАО РЖД от 31 октября 2012 г. № 2176р «Об утверждении функциональной стратегии управления финансами холдинга “РЖД”»), интеллектуальная собственность (распоряжение ОАО РЖД от 15 марта 2011 г. № 531р «Об утверждении положения о порядке взаимодействия между ОАО “РЖД” и его дочерними и зависимыми обществами по вопросам создания и использования объектов интеллектуальной собственности») и пр.

[1] Устав АО «Аэрофлот — Российские авиалинии», утвержденный годовым общим собранием акционеров АО «Аэрофлот» 29 июня 2011 г. (протокол от 4 июля 2011 г. № 30).

[2] Приказ Росимущества от 7 ноября 2012 г. № 250 «Об организации деятельности по отбору профессиональных директоров».

[3] Постановление Правительства РФ от 18 сентября 2003 г. № 585 «О создании открытого акционерного общества “Российские железные дороги”».